Содержание анализа бухгалтерской отчетности

19. Сущность, содержание, принципы финансового анализа. Основные группы пользователей бухгалтерской отчетности

19. Сущность, содержание, принципы финансового анализа. Основные группы пользователей бухгалтерской отчетности

Финансовый анализ – это процесс, основанный на изучении данных о финансовом состоянии предприятия и результатах его деятельности в прошлом с целью оценки будущих условий и результатов его деятельности. Финансовое состояние предприятия отражает его способность финансировать свою деятельность. Оно характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами, целесообразным их размещением и эффективным использованием, финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими лицами.

Финансовый анализ дает возможность оценить имущественное состояние предприятия, степень предпринимательского риска, достаточность капитала, потребность в дополнительных источниках, способность к наращению капитала, рациональность привлечения заемных средств, обоснованность политики распределения и использования прибыли, целесообразность выбора инвестиций и т. д.

Анализ финансового состояния предприятия осуществляется на основе бухгалтерского баланса, отчета о финансовых результатах (о прибылях и убытках), отчета о движении денежных средств, отчета о движении капитала, сводной бухгалтерской отчетности в регистрах, журналах.

Наиболее важен бухгалтерский баланс, представляющий собой зафиксированное на определенную дату состояние имущества фирмы и источников ее финансирования. Баланс не достаточно удобен из-за его статичности.

Анализ финансового состояния может проводиться руководителями и работниками (службами) предприятия – внутренний анализ; а также различными заинтересованными лицами: инвесторами, банками, поставщиками и другими деловыми партнерами, налоговыми органами ит. д. – это внешний анализ. Результаты внутреннего анализа используются для планирования, контроля и прогнозирования финансового состояния. Его цель – обеспечить необходимое поступление денежных средств, рациональное размещение и эффективное использование собственных и заемных средств.

Внешний анализ характеризуется множественностью субъектов анализа, разнообразием их целей и интересов. Несмотря на это, внешний анализ проводится на основе типовых методик, стандартов учета и отчетности, которые охватывают различные стороны финансового состояния предприятия и позволяют адаптировать анализ к целям заинтересованных лиц.

Основные группы пользователей бухгалтерской отчетностью, имеющие к ней доступ:

1) акционеры, кредиторы, инвесторы;

2) контролирующие органы;

3) работники предприятий, потенциальные инвесторы, профсоюзные организации, статистические органы.

Все другие пользователи могут получить информацию из официально публикуемой отчетности, которая предоставляется в обязательном порядке определенными законодательно установленными категориями предприятия (например, банки, ломбарды, АО) или на добровольном основании.

Успешность анализа определяется соблюдением следующих основных принципов:

• принцип осторожности, в соответствии с которым результаты любых аналитических процедур следует рассматривать как субъективные оценки, которые не могут служить неоспоримым аргументом для принятия управленческого решения;

• требование наличия четкой программы анализа, предшествующей его проведению, включая проработку и однозначную идентификацию целей, желаемых результатов и доступных ресурсов;

• принцип построения схемы анализа от общего к частному с выделением наиболее существенных моментов и отбрасыванием несущественных;

• принцип тщательного анализа отклонений от нормативных или плановых значений показателей даже в том случае, когда они имеют позитивный характер;

• требование тщательного выбора используемых аналитических методик и обоснованности применения определенной совокупности критериев и показателей;

• принцип соответствия сложности привлекаемого аппарата целям исследования, в соответствии с которым выбор математического аппарата должен основываться на идее целесообразности и оправданности, поскольку сама по себе сложность аппарата не гарантирует получение более качественных оценок и выводов.

Данный текст является ознакомительным фрагментом.

Анализ бухгалтерской отчетности

Анализ бухгалтерской отчетности позволяет руководству быть в курсе общей картины экономического и имущественного положения предприятия. Кроме того, с помощью этого анализа можно проверить компании, с которыми затевается сотрудничество, или в которые руководитель намерен инвестировать средства.

Определение и состав

В состав бухгалтерской отчетности обычно входят:

• бухгалтерский баланс – документ, который отражает соотношение активов предприятия (всего имущества) и обязательств (средств, которые предприятие должно выплатить инвесторам, акционерам, кредиторам и так далее);
• отчет о финансовых результатах предприятия.

К общему пакету бухгалтерской отчетности может прилагаться пояснительная записка, помогающая провести анализ, раскрывающая некоторые позиции баланса или отчета более подробно.

Также к балансу и отчету о финансовых результатах могут прилагаться дополнительные отчеты, которые более наглядно покажут перемещение средств и помогут составить мнение о деятельности предприятия.

Периодичность составления

Для предоставления в налоговую службу и иные контролирующие органы бухгалтерская отчетность составляется раз в год за некоторыми исключениями.

Но всем предприятиям рекомендуется не пренебрегать составлением промежуточной бухгалтерской отчетности – ежемесячной, ежеквартальной и так далее – поскольку таким образом и ситуацию легче контролировать, и ошибок легче избежать.

Кроме того, например, инвесторы, прежде чем решить вложить средства в развитие бизнеса, захотят ознакомиться с его рентабельностью, то есть провести анализ бухгалтерской финансовой отчетности. И в таком случае лучше держать наготове квартальный отчет, чем объяснять потенциальным спонсорам, что необходимые документы будут готовы через неделю.

К тому же детальные и частые отчеты позволяют проследить динамику развития компании, сравнить опыт определенных периодов, чтобы попытаться проанализировать, когда именно показатели достигли наивысшей отметки, и что в тот период для этого предпринималось.

В чем состоит анализ

Анализ форм бухгалтерской отчетности состоит, как правило, в изучении бухгалтерских документов и подготовке определенных выводов на основе прочитанного. В результате можно сделать вывод о том, насколько платежеспособно предприятие, каким количеством активов оно обладает, насколько финансово независимо, имеет ли смысл привлекать для его развития инвестиционные средства и тому подобное.

Анализируя бухгалтерский баланс, можно оценить:

• насколько эффективно используются активы;
• достаточно ли их для полноценного и успешного осуществления хозяйственной деятельности;
• способно ли руководство в полной мере управлять своим бизнесом и успешно его развивать;
• возможность сохранения и наращивания первоначального капитала.

Бухгалтерская отчетность как источник анализа в части отчета о финансовых результатах предприятия дает ясное понимание того, как менялось поступление прибыли на протяжении, например, нескольких лет.

Изучая отчет, можно сделать вывод о том, были ли приняты верные управленческие решения, оценить влияние различных факторов на уровень прибыли, понять, за счет чего в отчетном периоде поступала прибыль или произошли убытки и так далее.

Этапы анализа

Полноценный анализ необходимо проводить в несколько этапов:

• На первом этапе необходимо изучить общий объем оборотных активов на предприятии: сравнить темп изменения объема реализаций и темп роста средней суммы от оборота активов.
• На втором этапе рассматривают динамику состава оборотных активов предприятия по разным видам: отдельно сырье, отдельно продукцию, денежные средства и так далее. Таким образом оценивается уровень ликвидности по каждому виду.
• На третьем этапе исследуется общая продолжительность и структура циклов предприятия: производственного, финансового и операционного.
• На четвертом этапе производят проверку рентабельности оборотных активов.
• На пятом этапе изучают основные источники финансирования предприятия, определяют степень финансового риска.

В результате такого поэтапного анализа определяется эффективность общего уровня управления предприятием, можно сделать выводы о том, какие направления его деятельности необходимо развивать в дальнейшем, а какие лучше приостановить либо ликвидировать.

Основные методы

Можно выделить некоторые сложившиеся методы анализа бухгалтерской отчетности, а именно:

• горизонтальный;
• вертикальный;
• трендовый;
• факторный;
• чтение бухгалтерской отчетности;
• пространственный;
• метод финансовых коэффициентов;
• экспресс-анализ отчетности.

Рассмотрим подробнее, в чем заключается каждый метод.

Горизонтальный анализ

Называют также временным методом. Он заключается в сравнении показателей отчетности за разные периоды времени. При этом можно сравнивать статьи отчетности между собой, а можно сравнивать колебания сумм между статьями отчетности. Особое внимание при этом уделяется резким изменениям показателей.

Вертикальный анализ

Заключается в сравнивании удельного веса отдельных статей баланса с такими же показателями иных периодов. Таким образом возникает наглядная картина распределения капитала. Вертикальный анализ часто используют вместе с горизонтальным.

Трендовый анализ

Рассчитывает отклонения параметров отчетности за некоторые отчетные периоды от основного уровня. Этот аналитический метод позволяет прогнозировать результаты развития предприятия.

Факторный анализ

При факторном анализе изучают причины изменения уровня чистой прибыли, изучают факторы, влияющие на этот показатель. При этом можно как разделять общий показатель на отдельные части (анализ), так и составлять общий показатель из отдельных элементов (синтез).

Чтение бухгалтерской отчетности

Эта методика является основной и применяется прежде всех остальных методов. Как можно понять из названия, заключается в ознакомлении с данными бухгалтерских документов, которое дает общее представление о бизнесе.

Пространственный анализ

Такой анализ еще называют сравнительным, и заключается он в сравнении не только отдельных статей отчетности предприятия между собой, но и в сравнении таких же показателей у конкурирующих предприятий.

Метод финансовых коэффициентов

При этом методе производится расчет взаимосвязей показателей бухгалтерской отчетности. В основном определяют три показателя:

• сколько заработано на суммарных активах;
• сколько заработано на средства акционеров;
• сколько получено на инвестированном капитале.

К содержанию

Экспресс-анализ

Экспресс-анализ заключается в поверхностном анализе ликвидности и платежеспособности предприятия. Как правило, такой метод используют компании – потенциальные партнеры. Метод заключается в изучении данных бухгалтерского баланса.

Финансовый анализ отчетности компании : Видео

Основы анализа бухгалтерской отчетности

Любой бухгалтер, эксперт, аналитик, руководствуясь сведениями, изложенными в бухгалтерской отчетности, должен уметь выполнить анализ и сделать выводы о работе компании за конкретный период времени. Рассмотрим основы анализа бухгалтерской отчетности, как он выполняется и на чем основан.

Виды анализа бухгалтерской отчетности

Базовыми видами анализа считаются такие, как внешний и внутренний. В качестве примера внешнего анализа можно назвать процесс, в ходе которого проводятся исследования и выполняются расчеты, необходимые для предоставления инвесторам и кредиторам. На основании полученных данных они смогут принять решение об инвестировании средств в в развитие предприятия.

Иными словами, чем качественнее проведен анализ и чем выше показатели рентабельности, ликвидности, деловой активности, тем больше шансов получить инвестирование.

Только поэтапное проведение аналитических мероприятий позволят получить наиболее точную и правдивую картину о работе предприятия. Для этого выделяют пять основных этапов исследования, которые по желанию эксперта могут дополняться и изменяться:

1. На начальном этапе рассматриваются данные по оборотным активам, включая динамику их прироста и сумм прибыли полученных в результате оборотных процессов.
2. На втором этапе, изучаются оборотные активы фирмы на предмет из ликвидности, и определяется общий коэффициент ликвидности компании.
3. Третий этап предусматривает проведение исследования на предмет цикличности и сроков проведения различных операций внутри предприятия.
4. На четвертом этапе рассчитывается коэффициент рентабельности.
5. Пятый этап предусматривает рассмотрение вопроса финансовых поступлений и финансовых рисков:

Используя стоимостные показатели из отчетности можно получить сведения о прибыльности работы компании, о ее финансовом и экономическом положении, а также о том, насколько эффективны принимаемые управленческие решения. Чтобы получить все эти данные, простого рассмотрения бухгалтерской отчетности недостаточно. Потребуется произвести определенные расчеты и исследования.

Получите 267 видеоуроков по 1С бесплатно:

Экспресс-анализ бухгалтерской отчетности

Еще один вид отчетности, на который стоит обратить внимание – это экспресс-анализ. Данный способ позволяет быстро и максимально достоверно получить общую картину экономической деятельности предприятия. Исследование также проводится поэтапно, и включает три стадии.

Сначала проводится оценка имущественного положения, которая позволяет получить сведения о том, каким имуществом владеет предприятие, в виде его стоимостного выражения. Кроме того, исследуется состав капиталов и суммы оборотных активов, материальных запасов:

Второй этап предусматривает аналитическое исследование отчета о финансовых результатах. Рассчитывается показатель рентабельности для разных видов деятельности компании, а также определяются способы повышения эффективности ее работы.

Третий этап – это анализ общего финансового состояния предприятия. В рамках этого этапа проводится определение общей устойчивости фирмы, ее платежеспособность, а также оценивается динамика показателей отдельных бухгалтерских статей. Это дает возможность оценить уровень развития предприятия и определить наличие тенденций роста прибыльности бизнеса:

Анализ бухгалтерской отчетности предприятия на примере

Рассмотрим определение отдельных коэффициентов, на примере конкретных показателей. Для этого сформируем таблицу:

Назначение, цели и задачи анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности с позиции пользователя

Бухгалтерская (финансовая) отчетность – это информация о финансововм положении экономического субъекта на отчетную дату, финансовом результате его деятельности и движении денежных средств, систематизированная в соответствии с Федеральным законом №402ФЗ «О бухгалтерском учете».

Бухгалтерская отчетность состоит из бухгалтерского баланса, отчета оприбылях и убытках (о финансовых результатах) , приложений к ним и пояснительной записки (приложения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках и пояснительная записка именуются пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и убытках), а также аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчетности организации, если она в соответствии с федеральными законами подлежит обязательному аудиту. Составные части финансовой отчетности можно считать взаимосвязанными, потому что они отражают разные аспекты одних и тех же операций и событий.[1]

Числовые показатели в бухгалтерской отчетности приводятся минимум за два года: отчетный и предшествующий. При этом данные должны быть представлены в сопоставимом виде, поэтому при несопоставимых данных за период, предшествующий отчетному, их необходимо корректировать по правилам составления отчетности за отчетный период.

Назначением анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности служат рассмотрение и оценка информации, имеющейся в отчетности, для того чтобы получить достоверные выводы о прошлом и настоящем состоянии организации с целью предвидения ее жизнеспособности в будущем. Необходимо заметить, что для разных пользователей анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности с точки масштаба его поведения зависит от конкретно поставленной цели. Таким образом, цели анализа финансовой отчетности зависят от целей, которые ставят перед собой пользователи финансовой информации.

На рисунке 1.1 представлена классификация потенциальных пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности по признаку финансового интереса[2].

Рисунок 1.1 – Классификация потенциальных пользователей бухгалтерской (финансовой) отчетности по признаку финансового интереса

Предмет анализа группы пользователей с прямым финансовым интересом является финансовое положение организации, финансовые результаты ее работы, ликвидность баланса.

Группу пользователей с косвенным финансовым интересом интересуют сведения об имущественном положении и платежеспособности предприятия. В частности, финансовым органам и правительственным учреждениям учетная информация необходима для контроля поступлений средств в бюджеты, корректировки финансовой политики через систему налогообложения. Налоговые органы на основании отчетной информации следят за правильностью поступления налогов. Банковские учреждения и страховые компании на основе финансовой информации оценивают возможность заключения договоров с организациями по расчетным операциям и страхованию. Профсоюзы заинтересованы в получении экономической информации об экономической жизнеспособности организации в плане занятости и оплаты труда. Заказчики заинтересованы в информации о перспективах функционирования предприятия.

Пользователей группы без финансового интереса отчетная информация интересует с целью проверки правомерности и законности совершаемых операций (арбитраж, аудиторские фирмы) или с целью получения статистической информации (органы статистики) для проведения экономического анализа на макроуровне.

Определение целей анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности – важная и начальная стадия анализа. Правильно поставленная цель избавляет от ненужной работы. Выбор цели определяет инструменты и методики поведения анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности.

Цели анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности достигаются в результате решения ряда аналитических задач:

предварительный обзор бухгалтерской отчетности;

характеристика внеоборотных и оборотных активов организации;

оценка финансовой устойчивости;

анализ ликвидности баланса и его активов;

характеристика собственного и заемного капитала;

оценка деловой активности;

анализ прибыли и рентабельности;

разработка мероприятий по улучшению финансово-хозяйственной деятельности организации.

Завершающий этап проведения анализа бухгалтерской (финансовой) отчетности для пользователя – оценка (интерпретация) полученных данных и показателей, которая послужит базой для принятия тех или иных управленческих решений или планирования будущих финансовых операций и составления прогнозной бухгалтерской (финансовой) отчетности.